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重建我國(guó)金融監(jiān)管體制的探討
（作者未知） 2009/4/28
摘 要:金融業(yè)的進(jìn)一步對(duì)外開放,不僅使金融監(jiān)管的難度加大,而且使金融監(jiān)管的重要性也更加突出。通過(guò)對(duì)西方國(guó)家金融監(jiān)管趨勢(shì)的分析,結(jié)合我國(guó)金融監(jiān)管的現(xiàn)狀,提出了重建我國(guó)金融監(jiān)管體制的幾點(diǎn)建議。這些建議有:順應(yīng)國(guó)際潮流,實(shí)現(xiàn)中央銀行貨幣政策和金融監(jiān)管的分離;設(shè)立專門機(jī)構(gòu),建立集中統(tǒng)一的金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)體系;明確監(jiān)管目標(biāo),充分保障債權(quán)人的利益;改進(jìn)監(jiān)管方式,使非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)測(cè)與現(xiàn)場(chǎng)檢查有機(jī)結(jié)合;加強(qiáng)法制建設(shè),強(qiáng)化金融監(jiān)管的功能和作用。
關(guān)鍵詞:金融監(jiān)管目標(biāo);金融監(jiān)管方式;金融監(jiān)管體制
金融業(yè)的開放是我國(guó)成為世界貿(mào)易組織正式成員后對(duì)外開放的重要組成部分,我國(guó)在銀行業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)和證券業(yè)方面也都作出了相應(yīng)的承諾并且已經(jīng)付諸實(shí)施。金融業(yè)的這種進(jìn)一步開放,必將使我國(guó)的政治與法律環(huán)境、市場(chǎng)環(huán)境、金融商品價(jià)格杠桿作用以及金融業(yè)與其他相關(guān)產(chǎn)業(yè)的關(guān)系等發(fā)生較大的變化。這些變化不僅給商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)提出了更高的要求,而且更為重要的是給我國(guó)的金融監(jiān)管帶來(lái)了更大的難度。若我國(guó)的金融監(jiān)管不能適應(yīng)這種新的格局及其帶來(lái)的各種變化,必將給我國(guó)的金融業(yè)甚至整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展帶來(lái)極為不利的影響。本文將結(jié)合國(guó)際金融監(jiān)管的趨勢(shì)及國(guó)內(nèi)金融監(jiān)管的實(shí)踐,對(duì)我國(guó)金融監(jiān)管體制的重新構(gòu)建作一探索。
一
按照經(jīng)濟(jì)學(xué)的基本原理,所謂監(jiān)管就是指依據(jù)一定的規(guī)則對(duì)構(gòu)成特定社會(huì)的個(gè)人和經(jīng)濟(jì)主體的活動(dòng)進(jìn)行限制的行為。相應(yīng)地,金融監(jiān)管就是指通過(guò)立法和管理?xiàng)l例對(duì)金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)、資金的價(jià)格、市場(chǎng)準(zhǔn)入、分支機(jī)構(gòu)的設(shè)置以及市場(chǎng)退出機(jī)制等方面實(shí)施限制,其目的是為了促成建立和維護(hù)一個(gè)穩(wěn)定、健全和高效的金融體系,保證金融機(jī)構(gòu)和金融市場(chǎng)健康地發(fā)展,從而保護(hù)金融活動(dòng)各方特別是存款人的利益,推動(dòng)經(jīng)濟(jì)和金融業(yè)發(fā)展。
由于各國(guó)的歷史發(fā)展、政治經(jīng)濟(jì)體制、法律與民族文化傳統(tǒng)等方面的差異,各國(guó)所采用的金融監(jiān)管模式也不盡相同。若按監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管范圍作為標(biāo)準(zhǔn),各國(guó)的監(jiān)管模式墓本可劃分為兩種類型,即:集中監(jiān)管模式和分業(yè)監(jiān)管模式。所謂集中監(jiān)管模式,就是將金融業(yè)作為一個(gè)相互聯(lián)系的整體統(tǒng)一進(jìn)行監(jiān)管,一般是由一個(gè)金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)承擔(dān)監(jiān)管的職責(zé)。從實(shí)行集中監(jiān)管模式的國(guó)家的實(shí)踐來(lái)看,絕大多數(shù)國(guó)家是由中央銀行作為金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)并實(shí)施對(duì)整個(gè)金融業(yè)的監(jiān)管。所謂分業(yè)監(jiān)管模式,就是根據(jù)金融業(yè)內(nèi)不同的機(jī)構(gòu)主體及其業(yè)務(wù)范圍的劃分而分別進(jìn)行監(jiān)管,一般是由多個(gè)金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)共同承擔(dān)監(jiān)管責(zé)任。如果對(duì)這兩種金融監(jiān)管模式作一仔細(xì)分析,我們就會(huì)發(fā)現(xiàn)其中包含著這么兩個(gè)值得我們思索的問(wèn)題:其一是中央銀行作為貨幣政策的制訂者和執(zhí)行者與監(jiān)管職能的相容性問(wèn)題。我們知道,世界絕大多數(shù)國(guó)家的中央銀行首先是作為貨幣政策的制訂者和執(zhí)行者而存在的,若認(rèn)為制訂和執(zhí)行貨幣政策職能與實(shí)施金融監(jiān)管職能相容,一般會(huì)采用集中監(jiān)管模式。在這種模式下,中央銀行不僅是貨幣政策的制訂者和執(zhí)行者,同時(shí)還是金融監(jiān)管的實(shí)施者。反之,若認(rèn)為中央銀行不應(yīng)兼容制訂和執(zhí)行貨幣政策與實(shí)施金融監(jiān)管職能,則通常會(huì)采用分業(yè)監(jiān)管模式。在分業(yè)監(jiān)管模式下,中央銀行則主要行使制訂和執(zhí)行貨幣政策職能,而由其他專門的監(jiān)管機(jī)構(gòu)來(lái)實(shí)施金融監(jiān)管職能。其二是中央銀行如果要實(shí)施金融監(jiān)管時(shí),是僅僅實(shí)施對(duì)銀行業(yè)的監(jiān)管,還是實(shí)施對(duì)整個(gè)金融業(yè)的監(jiān)管。在集中監(jiān)管模式下,中央銀行不僅是金融監(jiān)管職責(zé)的實(shí)施者,而且是惟一的監(jiān)管機(jī)構(gòu);它不僅實(shí)施對(duì)銀行業(yè)的監(jiān)管,而且還實(shí)施對(duì)保險(xiǎn)業(yè)、證券業(yè)的監(jiān)管。而在分業(yè)監(jiān)管模式下,如果對(duì)銀行業(yè)的監(jiān)管是由中央銀行而不是由一個(gè)專門的銀行監(jiān)管委員會(huì)來(lái)實(shí)施,中央銀行也只能實(shí)施對(duì)銀行業(yè)的監(jiān)管,而不能對(duì)保險(xiǎn)業(yè)、證券業(yè)實(shí)施監(jiān)管。
考察當(dāng)今世界各國(guó)金融監(jiān)管的發(fā)展?fàn)顩r,不難發(fā)現(xiàn),世界多數(shù)國(guó)家的金融監(jiān)管體制發(fā)生了較大變化。金融監(jiān)管權(quán)力越來(lái)越趨于集中,而且也傾向于將金融監(jiān)管職能從中央銀行中分離出去,由一家專門的監(jiān)管機(jī)構(gòu)實(shí)施金融監(jiān)管。英國(guó)是實(shí)施金融業(yè)集中監(jiān)管的典型代表,過(guò)去多年來(lái)一直由英格蘭銀行承擔(dān)著對(duì)整個(gè)金融業(yè)實(shí)施監(jiān)管的職責(zé)。但是,自1996年巴林銀行倒閉以來(lái),鑒于其暴露出來(lái)的監(jiān)管方面的缺陷,英格蘭銀行增設(shè)了一些分支機(jī)構(gòu),分化職責(zé),實(shí)施就近監(jiān)管;為提高監(jiān)管效率和質(zhì)量,成立了資本與批發(fā)市場(chǎng)部和專家運(yùn)作部,建立了質(zhì)量保證系統(tǒng),強(qiáng)化了英格蘭銀行的現(xiàn)場(chǎng)檢查。在此基礎(chǔ)上,1997年5月,英國(guó)大臣又宣布了對(duì)金融業(yè)監(jiān)管實(shí)施重大改革,最重要一項(xiàng)是由調(diào)整后的金融監(jiān)管委員會(huì)接管英格蘭銀行對(duì)商業(yè)銀行的監(jiān)管。該委員會(huì)于1997年10月成立,成為對(duì)銀行業(yè)、證券業(yè)和保險(xiǎn)業(yè)實(shí)施全面監(jiān)管的獨(dú)立集權(quán)機(jī)構(gòu)。這樣,英格蘭銀行今后就只側(cè)重于實(shí)施貨幣政策目標(biāo),控制通貨膨脹,而較少考慮金融監(jiān)管和操作;投資銀行等非銀行金融機(jī)構(gòu)受到證券與期貨管理委員會(huì)和中央銀行雙重管理的制度也不復(fù)存在,從而減少了管理上的成本,并適應(yīng)了銀行與非（未完，下一頁(yè)）
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