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商業(yè)銀行經(jīng)濟資本度量的選擇
（作者未知） 2009/4/28
（接上頁）只能作為今后經(jīng)濟資本管理的發(fā)展目標(biāo)。
最后,我國商業(yè)銀行幾年來在風(fēng)險管理方面所做的探索為基礎(chǔ)內(nèi)部評級法的實行奠定了基礎(chǔ)。一方面,我國銀行主導(dǎo)型的融資模式使商業(yè)銀行在與企業(yè)的長期合作中積累了豐富的信息,可以達(dá)到新資本協(xié)議規(guī)定的以5年以上的歷史數(shù)據(jù)來估計違約概率的要求;另一方面,我國商業(yè)銀行已初步建立針對客戶的信用評級系統(tǒng)和針對債項的五級分類系統(tǒng),為新資本協(xié)議要求的二維評級體系的建立奠定了基礎(chǔ);同時,隨著對信息科技的重視程度不斷提高,商業(yè)銀行對管理信息系統(tǒng)開發(fā)投入力度越來越大,管理信息技術(shù)水平有了較大的提高,基本可以實現(xiàn)對基礎(chǔ)內(nèi)部評級法的技術(shù)支持。
2、搭積木法是計量市場風(fēng)險的有效過渡
固定匯率制度和利率管制使我國商業(yè)銀行目前面臨著較低的市場風(fēng)險,經(jīng)濟資本配置對風(fēng)險敏感度要求不高,因此,可以采用搭積木法進(jìn)行計量。但是,隨著我國商業(yè)銀行市場化和金融自由化趨勢的發(fā)展,我國商業(yè)銀行面臨的利率、匯率變化、債市、股市行情變化的風(fēng)險越來越大,越來越復(fù)雜,對市場風(fēng)險計量的精確度要求也會越來越高,搭積木法只能是過渡的方法,最終必須要建立VAR模型。因此要求我們未雨綢繆,從現(xiàn)在開始積累市場風(fēng)險的相關(guān)數(shù)據(jù)信息,為今后建模提供數(shù)據(jù)支持。
3、操作風(fēng)險計量可以選擇基礎(chǔ)指標(biāo)法或標(biāo)準(zhǔn)法
與國際大銀行相比,我國商業(yè)銀行普遍存在內(nèi)控制度不健全、組織分工不當(dāng)、業(yè)務(wù)流程不合理、管理力度薄弱、信息系統(tǒng)技術(shù)水平低、業(yè)務(wù)操作手段落后等問題,因此面臨的操作性風(fēng)險較大,必須對操作風(fēng)險進(jìn)行必要的經(jīng)濟資本配置。鑒于我國商業(yè)銀行在操作風(fēng)險管理方面的技術(shù)比較落后,對其發(fā)生及損失計量缺少充足的數(shù)據(jù)信息,因此,可以采用基礎(chǔ)指標(biāo)法或標(biāo)準(zhǔn)法,但比例指標(biāo)的設(shè)定水平應(yīng)略高于國際水平。
三、對我國實行經(jīng)濟資本管理的基礎(chǔ)性建議
1、加快數(shù)據(jù)庫建設(shè),建立先進(jìn)的管理信息系統(tǒng)
經(jīng)濟資本管理的關(guān)鍵是對商業(yè)銀行風(fēng)險承擔(dān)進(jìn)行準(zhǔn)確、科學(xué)、及時地計量。從計量模型的確定到目標(biāo)結(jié)果的輸出,都要以大量歷史數(shù)據(jù)為基礎(chǔ),都離不開管理信息系統(tǒng)的信息統(tǒng)計分析技術(shù)。國外先進(jìn)銀行已經(jīng)在數(shù)據(jù)倉庫和管理信息系統(tǒng)的建設(shè)方面花費了大量的精力,積累了豐富的資源,比如花旗、美洲銀行積累、清洗的客戶數(shù)據(jù)已超過10年。目前,我國商業(yè)銀行雖然已經(jīng)著手于建立以企業(yè)信息數(shù)據(jù)庫為基礎(chǔ)的現(xiàn)代信息管理系統(tǒng),但在數(shù)據(jù)資源的提取范圍、數(shù)量、清潔度和處理技術(shù)等方面都與國際水平相差較遠(yuǎn)。這就要求我國商業(yè)銀行加快數(shù)據(jù)倉庫建設(shè)。數(shù)據(jù)倉庫的建設(shè)要通過現(xiàn)有業(yè)務(wù)系統(tǒng)進(jìn)行整合,實現(xiàn)系統(tǒng)間數(shù)據(jù)共享,拓寬內(nèi)部數(shù)據(jù)來源;要及時跟蹤市場變化,充分挖掘市場信號中傳遞的企業(yè)信息;要建立甄別系統(tǒng),對原始數(shù)據(jù)進(jìn)行整合、篩選,去偽存真,確保數(shù)據(jù)倉庫的清潔。數(shù)據(jù)倉庫不僅要搜集信用風(fēng)險信息、還要積累市場、操作風(fēng)險信息。
2、完善內(nèi)部評級,建立科學(xué)的二維風(fēng)險評價體系
新資本協(xié)議要求,商業(yè)銀行對信用風(fēng)險度量的內(nèi)部評級體法應(yīng)該基于二維評級體系。目前,我國商業(yè)銀行已經(jīng)建立了針對客戶的信用評級體系和針對單項債務(wù)的貸款五級分類制度,但整個體系仍是粗線條的,與新資本協(xié)議要求具有一定的差距。比如,我國客戶評級體系方法偏于定量化,評級基礎(chǔ)主要是企業(yè)過去的情況和財務(wù)數(shù)據(jù),缺乏對未來因素的預(yù)測,沒有對企業(yè)財務(wù)數(shù)據(jù)真實性評估,企業(yè)評級情況難以真實反映;貸款分類以主觀判斷為主,科學(xué)性和嚴(yán)謹(jǐn)性不足,分類只有五個級別,無法滿足風(fēng)險級別細(xì)分的要求。下一步,我國商業(yè)銀行應(yīng)在現(xiàn)有的基礎(chǔ)上不斷完善內(nèi)部評級體系,使評級方法建立在定性分析與定量分析相結(jié)合的基礎(chǔ)上,評級指標(biāo)不僅要包含對過去數(shù)據(jù)的信息搜集成本。
4、加快培養(yǎng)專業(yè)化管理隊伍,適應(yīng)經(jīng)濟資本管理發(fā)展要求
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